辦民營銀行當持“平均利潤”心態

首批5家民營銀行試點方案確定，在10家被銀監會圈定為發起人的民企中，萬向、華峰、均瑤、正泰、阿里等浙江民企占了五席。在全部10家民企發起人中，此前呼聲最高、最受輿論熱捧的互聯網企業和電商企業各占一席，而制造業民企則占到了六席。這樣的試點安排所折射出來的政策導向，值得社會各界尤其是市場人士做點“有益的思考”。

國內不少媒體把民營銀行終于開禁視為本次全國“兩會”所呈現的最具改革含義的“實貨”之一。上述判斷雖說很為深化金融改革提氣鼓勁，但判斷本身卻并不能成立。其實，早在1996年，隨著民生銀行破繭而出，國內重新開辦純民營銀行的先河即已開啟。事實不易抹殺，溫州人溫邦彥是當年入股民生銀行的嘗鮮者之一，他入股100萬元，前三年回報率無從談起，導致許多民資相繼“出逃”，可隨著中國經濟大盤越做越厚實，溫邦彥后來所獲超額回報以股本金的百倍計數。

有人也許會說，民生銀行只是個案，明顯缺乏代表性。可筆者想說，這話放在5年前的內地省份講也許確實如此，可放到“改革大省”和“市場大省”的浙江，誰要這么說定會招致業界人士之笑話。

有了民生銀行開先河，2002年3月，浙江臺州8家城信社改制為臺州市商業銀行，這也是浙江省首家民營銀行。同年7月，浙江8家城市商業銀行對民資開放，后經數次改制均成為徹頭徹尾的地方民營銀行。閘門一旦開啟，民間金融“洪流”勢不可擋——2004年4月，更大體量的浙商銀行降生，開張之初，民資占總股本的比例就高達85.71%……

據浙江省銀監局官網的公開數據，截至2012年，浙江156家地方銀行中，民營資本占總股本的比例為74.08%，其中的40家地方銀行百分之百由民資持有全部股份。

由此，不妨假設一個問題，即浙江現有40家百分之百由民資持股的地方銀行是不是純真的民營銀行？毫無疑義，甭管是哪個流派的中外金融學者來回答這一問題，答案都只有一個，那就是百分之百的“是”！不僅僅是浙江，全國各省最近三四年，通過改制擴股方式興辦的地方民營銀行皆可用“雨后春筍”加以形容。這幾年筆者就多次往返內地多個地市，為當地城商銀行、農信社增資擴股作民營化改造“解放思想”。

既然民營銀行在國內已形成相當規模和相應的“集群”，為何包括銀監會和央行在內，最近兩三年都在一本正經強調要開展民營銀行試點，并將其列為深化金融改革的一項主要即期任務呢？解疑釋惑，在本次5家由銀監會開禁的民營銀行之前，所有已開業多年的民營銀行，在其組建之初，均由當地某一家已正常經營的地方法人銀行作為主發起人，而真正出資辦銀行的民企或自然人卻不能充當民營銀行之發起人。這一情形，猶如民企出資建海輪，而船長則由地方銀監機構聘請，并首先對地方銀監機構負責，而非首先對出資人負責。說得更形象點，好比一對男女生了孩子，鄰里也都認定他們就是一對夫妻，卻始終沒有夫妻之法定名份——因為結婚證上始終寫著別人的名字。

通過上述梳理可以看出：其一，民資出資辦銀行，法人代表由政府指定的滑稽戲之所以上演這么些年才被終止，關鍵是政府對民企出資人不放心，對防控金融風險心里無底；其二，本次民營銀行正式開禁，其性質相當于一對夫妻與結婚證之間已能做到證與人完全相符了。

另外，受輿論多年誤導，許多人包括許多民企法人，仍盲目深信眼下開銀行依然能夠賺大錢。實際情形是，理想很浪漫，市場已骨感——早個十年八年興辦銀行，雖沒有“正式夫妻”名份，但的確能夠賺大錢。現如今，尤其是最近兩三年，國內新開銀行數量可與新增電影屏幕比肩，銀行利潤回歸三百六十行之平均利潤也就在今明兩年之間。所以，行將開張的諸如“阿里銀行”、“騰訊銀行”若能抱定一顆賺取“平均利潤”之心，假以時日，也許能成長為參天大樹。如果心急火燎欲抱“金娃娃”，那結果一定適得其反。

錢塘人（上海 學者）